程序化交易系统的设计原则

shuxixy

1、程序化交易系统应该具有完整性和客观性

从系统的观点来看，一个完整的交易系统至少应该包括以下组成部分：分析预测、决策、操作、资金管理与风险控制等等子系统，等等。简单地说，一个完整的交易系统，应该包括入市、离市和资金管理等各项条件。

交易系统的客观性有两方面的含义，其一，系统设计的基础应该建立在市场运动的客观规律之上，交易系统不是凭空想像的产物；其二，系统给出的决策信号是确定和唯一的，应该具备可操作性。

2、交易系统的设计应该从“自我”出发

所谓从“自我”出发，首先要剖析自我，客观地评价自己的优势、劣势（尤其是自己性格中的缺陷）以及偏好等个人因素，在此基础上开发设计出适合自己的交易系统。在这方面，范.K.撒普的着作《通向金融王国的自由之路》很有参考价值。

3、交易系统的设计要避免坠入“追求完美”的陷阱

每个人对市场都有自己不同的认识和理解，但有一点是毫无疑义的，即：世上不存在100%正确的交易系统。系统的成功率固然重要，但并非唯一重要的因素。成功率达到90%的系统也会造成重大损失，成功率仅为40%的系统也可以取得良好的收益。如果一个程序化交易系统的成功率能够优于大猩猩“掷飞镖”，比如55%，它可能就是一个相当不错的系统。当然，前提是以严格合理的资金管理和止损离市措施作保证。

衡量一个交易系统好坏的简单标准是：从每笔交易来看，能够做到“小输大赢”；从长期来看，能够做到稳定赢利。

4、交易系统应力求简单不宜太过複杂

交易系统并非越複杂越有效，更多是时候，简单的便是最好的。克罗认为，交易系统应该儘量简单，即：KISS----KEEP IT SIMPLE，STUPID！