怎样才能实现系统的正期望值

万里沙 · 发表于 2012-6-18 21:03:55

本帖最后由万里沙于 2012-7-8 11:38 编辑

《通向财务自由之路》里有一句话，“记住，在给定的交易中头寸必须足够小，才能实现系统的长期期望值”。
我理解其意思是：
只有当持仓头寸足够小，才能保证在每次交易份额不变情况下，能够进行长期的或大量的交易。
而只有达到足够多的交易次数，才能占有概率优势，最终实现系统的正期望值。
交易次数越多，越有可能实现系统期望值，哪怕系统胜率只有30%。
所以重仓基本上是无法通过长期交易来实现系统期望值的，因为其难以达到足够多的交易次数。

红尘有梦 · 发表于 2012-6-18 21:18:04

{:soso_e153:}

期货废人 · 发表于 2012-6-18 22:08:47

买本《超越技术分析》吧

baik924 · 发表于 2012-6-18 23:36:37

{:soso_e192:}

szh1518 · 发表于 2012-6-19 07:47:40

{:soso_e100:}

万里沙 · 发表于 2012-6-19 11:16:22

另外想请教，如果根据每笔愿意承受的风险，将单一品种的持仓头寸算出来，然后采取多品种持仓策略，破产风险是否会叠加？

比如，100万投资本金，假设在橡胶上持仓两手，然后在螺纹钢、PTA、棉花、白糖等品种上也按此比例分别相应配置，最终各品种加起来占用投资本金的40%。

这样符合足够小的持仓头寸原则吗？还是风险会叠加？