驽马看过来

淡然也悲伤

说说胜率和百分比，拜谢。

驽马

什么是百分比？

淡然也悲伤

驽马 发表于 2016-4-29 22:20
什么是百分比？

赢亏百分比

驽马

还是不明白，请举例

淡然也悲伤

驽马 发表于 2016-4-29 22:39
还是不明白，请举例

就是赢亏1:2  1:3  1:4等

驽马

是说盈亏比吗？

淡然也悲伤

驽马 发表于 2016-4-29 23:25
是说盈亏比吗？

是的，

驽马

你想知道什么呢？两者关系？

淡然也悲伤

驽马 发表于 2016-4-29 23:39
你想知道什么呢？两者关系？

我想知道赢亏比多少最合适

驽马

这个很难一句讲清。 交易的核心是要满足一个正期望值，即：

期望值=胜率 x 平均盈利-（1-胜率）x 平均亏损. 这个期望值要为正系统才能盈利。

其中平均盈利/平均亏损就是通常说的盈亏比。

理论上，总是希望胜率和盈亏比越大越好，但是零和博弈游戏的结果是让两者成为一种类似反比关系(非严格意义上反比）。胜率大了，盈亏比就小； 盈亏比上去了，胜率就下来了。这是零和博弈游戏本质决定的，假如存在一个胜率和盈亏比都大的“完美系统“， 你绝对不会是唯一一个发现这个“圣杯”的，你前面会有千千万万的人早已发现，矛和盾的博弈会打碎这个圣杯。所以从长期来说，这样的“圣杯”或“完美系统”不会在市场中存在。

但是，上述系统不会在长期市场运行状态下存在不意味着不会在市场的某个短暂瞬间存在。事实是，它们是存在的。但是却注定只能像虫洞（wormhole)一样一闪即逝昙花一现。因为还是零和博弈的游戏本质导致这样的情况的闪现必然是极不稳定的，市场会在极端的瞬间中和掉一方的游戏优势。

所以交易者每天做的就是捕捉这样昙花一现的游戏优势瞬间，寻求一个权衡割舍下合理的胜率和盈亏比套餐。

一般说，每个人的套餐配比都是不一样的。但只要满足上述期望值为正就是可以盈利的系统。一个胜率30%的系统不一定就亏损。相反，一个胜率70%的系统不一定就盈利。比如，胜率30%，平均盈利1000，平均亏损400，那么期望值=0.3x1000-0.7x400=20>0, 依旧可以盈利；胜率70%，平均盈利400，平均亏损1000的系统期望值=0.7x400-0.3x1000=-20<0,依旧亏损。

一般说，胜率和盈亏比取决于你的交易系统，说“系统”因为包括了技术层面的进出场方式，仓位管理外还包括个体心理和情绪影响下在技术层面上执行的一致性。这是交易真正困难的地方。 如果这还不算，那么难上加难的是，这里还存在一个悖论。一种理论说价格走势是非线性无可复制的，依赖一个线性解决方案下的严苛系统(rigid system)并高忠实度保持一致，或许本身就是问题，相反，引入一定的宽松自由度（degree of freedom， sloppiness)可能效果会更好。这或许是最好的程序化往往做不过最好的交易员的原因。

扯远了。针对性回答你的问题，没有一个“盈亏比多少最合适”的说法。因为它基本上是你技术手法决定，受到胜率制约，并受到非技术因素影响（心理波动下下能否拿住单子等）等诸多因素影响。只要满足正期望值就可以了。

希望回复能帮到你。

muji

驽马 发表于 2016-4-30 01:06
这个很难一句讲清。 交易的核心是要满足一个正期望值，即：

期望值=胜率 x 平均盈利-（1-胜率）x 平均亏 ...

看完第一句就已经晕了

淡然也悲伤

驽马 发表于 2016-4-30 01:06
这个很难一句讲清。 交易的核心是要满足一个正期望值，即：

期望值=胜率 x 平均盈利-（1-胜率）x 平均亏 ...

多谢朋友的耐心讲解。